進入7月，A股公司及其股東掀起新一輪回購、增持熱潮。7月以來A股共有14家公司發(fā)布了股東增持計劃，29家公司披露了股份回購預(yù)案、回購提議，還有70家公司實施了股份回購。值得一提的是，7月以來發(fā)布回購預(yù)案、增持計劃的A股公司中，超10家公司股價低于2元。業(yè)內(nèi)人士認為，對于一些瀕臨“面值退市”紅線的公司而言，在有限的時間窗口內(nèi)完成“自救”非常關(guān)鍵，而回購、增持無疑是穩(wěn)定股價、提振投資者信心的有力舉措之一。

 

 

 

今年以來，隨著諸多利好政策的出臺，市場并購重組明顯升溫。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至目前，A股市場已披露了130起重大重組事件，同比大增116.67%。從重組目的來看，今年A股市場的重大重組事件多為聚焦主業(yè)和產(chǎn)業(yè)合作為目的的產(chǎn)業(yè)整合與協(xié)同發(fā)展，包括橫向整合、戰(zhàn)略合作、垂直整合等，合計占比接近七成。在我國經(jīng)濟回升向好、長期向好的基本趨勢下，隨著相關(guān)制度機制的不斷完善，市場并購重組有望繼續(xù)升溫。

 

中報預(yù)增概念股逆勢大漲，魯北化工、中孚實業(yè)競價漲停，富瑞特裝、西隴科學(xué)、中光學(xué)、金鷹股份、紅塔證券、金正大、三峽水利等多股高開。消息面上，昨晚多只個股公布中報預(yù)增報告，其中魯北化工預(yù)計2024年半年度實現(xiàn)凈利潤1.5億元左右，同比增加1091%左右；富瑞特裝預(yù)計2024年半年度歸屬于上市公司股東的凈利潤為7000萬元-8500萬元，同比增長296%-381%。

 

 

 

供給端國內(nèi)稀土產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢顯著，海外供應(yīng)端擴產(chǎn)緩慢，24-26年，預(yù)計國內(nèi)供應(yīng)仍將貢獻未來全球稀土供給的主要增量。2024到2026年全球氧化鐠釹的供需平衡/需求占比分別為5.1%/1.3%/0.3%，長期供需關(guān)系改善。短期氧化鐠釹價格震蕩尋底靜待旺季回歸，伴隨二季度稀土價格企穩(wěn)，企業(yè)存貨影響將逐步消除，整體行業(yè)的盈利情況會在24Q2迎來環(huán)比改善。騎牛看熊認為稀土永磁概念利好不斷，政策利好的推動帶來了行業(yè)轉(zhuǎn)機，再加上之前的板塊大跌，這里可以關(guān)注回調(diào)后的參與機會。

 

本周科技板塊不斷走高，這也說明機構(gòu)資金開始抱團取暖。預(yù)計2024年第二季度計算機各板塊和細分賽道業(yè)績伴隨下游需求波動或有所分化，結(jié)構(gòu)性需求亮點和AI引領(lǐng)的科技創(chuàng)新有望帶來新增量，AI產(chǎn)業(yè)鏈持續(xù)帶動算力高景氣，通用軟件業(yè)績預(yù)計實現(xiàn)穩(wěn)定增長，看好工業(yè)、電信、交通、醫(yī)療、教育等賽道機會。展望2024年下半年，騎牛看熊認為在“科技創(chuàng)新”的投資機遇下，科技板塊正在迎來底部機遇，特別是科技估值明顯偏低，但是上半年業(yè)績普遍有驚喜，這也是一個比較好的布局方向。

 

 

 

上證指數(shù)下探至2900點附近開啟反擊之戰(zhàn)，看來主力資金按捺不住了，畢竟空頭力量過于強大了。A股整體估值處于歷史中等水平，截至本周五，同花順全A指數(shù)PE估值位于2010年以來30.6%分位，A股ERP位于2010年以來90.3%分位。寬基指數(shù)方面，上證綜指、滬深300等指數(shù)估值均接近歷史均值。目前還無法判斷是否筑底成功，不過本周會有一個結(jié)果！

 

創(chuàng)業(yè)板指數(shù)在1600點附近反擊，3周來首次站上5日線，這里值得關(guān)注是否有反彈機會。行業(yè)指數(shù)方面，計算機、商貿(mào)零售、電子等行業(yè)PE估值位于歷史高位，而農(nóng)林牧漁、房地產(chǎn)、綜合等行業(yè)PE估值則處于歷史低位。展望來看，如果改革政策能夠超預(yù)期，基本面預(yù)期將得到全面扭轉(zhuǎn)，并令A(yù) 股市場展開有力度的反彈。